正因为社会保险制度根本没能解决这两个系统风险，因此它必然还是要面临这两个系统风险所导致的前面存进来的钱（保险费）到后面越来越不够花的困局。前面说了，如果是用一个人的投资（储蓄）帐户里的钱去支付另一个人的养老金，那么在本质上这项投资（储蓄）计划已经变成“庞氏诈骗”——虽然私人养老里也有用儿子的钱养父母的方式，但父母与儿子之间的权利关系有家族血缘的清晰界定，跟社会保险制度里年轻一代存的钱天晓得会是给了年老一代之中的谁有本质上的区别，后者会出现类似公有制下“名义上人人所有，但其实人人没有”的产权界定模糊的问题。有人会说，那只要让社会保险制度只应用“自己养自己”的模式，即某人的社会保险帐户里的钱只能用于支付给他养老金，不允许挪用，不就行了吗？然而，由于上述两个系统风险的存在，再加上行政垄断的低效率导致社会保险的收益率长期来说一定是负值，个人的社会保险帐户里的钱根本不可能足够支付政府所承诺的退休金。为了不让社会保险制度破产，政府要不就是提取其他未退休者的社会保险帐户里的钱去支付，要不就是注入其它财政资金进去填补亏空。前者是直接从“自己养自己”转向跨代养老，也就使得社会保险制度沦为“庞氏诈骗”；后者其实还是间接地变成跨代养老，因为政府的钱来自税收，而交税的主要群体当然就是正在工作的年轻一代！
更麻烦的是，一旦社会保险制度转向“跨代养老”的形式来使它免于破产，这项制度就很难再被取消。因为年轻一代一直在交钱来支撑这个制度，还从来没有享受过好处，现在如果政府突然向大家宣布：这个制度收益率低下、吞噬大量财政收入，难以为继，还是让它破产了吧！这相当于是壮士断臂，至少是免去整个社会无穷无尽地继续往那亏空无底的黑洞中投入资金，是长痛不如短痛。但这个决定怎么可能得到公众的同意？——尤其是在那非常民主的西方国家！正在享受的老年人固然不会同意，一直在交钱、从来没享受的年轻人更加不能同意！虽然他们未必不知道社会保险制度亏空累累、继续维持下去迟早是死路一条，但他们当然是自私地认为，这个制度就算要破产也得至少挨到自己享受完之后再破！所谓“我死之后哪管洪水滔天”，正是这种并非只有法国的路易十四国王才会有的想法，让各国的社会保险制度再怎么千疮百孔仍然要垂死挣扎，不到将国库——甚至是整个社会——的最后一块钱都掏空的那一天到来，它都无法破产！哪怕其实从整个社会的角度来看，尽早让这制度破产，将所剩无己、但至少还是有点剩下的钱归还公众，让他们重新选择私人养老，是最好的解决办法。在这里，自私之害，又再表现无遗！
事实上，现在深陷主权债务危机的欧洲各国，根源并不是 2008 年的金融风暴，而是社会保险制度耗费巨大才是主因之一（其它社会福利制度、贸易保护主义制度等极为耗钱的制度也都是主因）。因为早在 2008 年之前，各国政府已经意识到社会保险制度破产在即，只是当时计算出来的破产时间表会是在 21 世纪中期，没想到一场金融风暴使得各国政府为了应付危机而更大量地挥洒金钱，使得国库空虚的速度加快，也就使得社会保险制度破产的时间表被大幅提前了。前段时间，法国政府好不容易通过了一项法案，将退休年龄推迟，然而这只是把定时炸弹的时钟拨后，根本就没有拆弹！尽管如此，这项法案的通过还是大费周章，引起民众强烈反对。以如今西方政府的魄力，还有可能做出壮士断臂之举吗？大概只有逐一沦为希腊那样的悲惨景况，国库之内实在是空空如也、弹尽粮绝，民众再怎么哭再怎么闹也没法让政府凭空地哭出闹出钱来的时候，就是社会保险制度（也包括其它社会福利制度、贸易保护主义制度）大限临头的末日了吧。
前面说系统风险是个人无法解决的，但这是理论上的说法。在真实世界里，其实私人养老多多少少还是可以做点事情来应付那两个系统风险的。对于预期寿命提高，别忘了医疗卫生的进步不仅仅是延长了人们活着的时间，也延长了人们身体健康、适合继续工作的时间！既然寿命延长，不够钱花，那就继续出来工作嘛！只要没有强制规定退休年龄，人们自然会作出适当的选择，解决遇到的问题。然而，恰恰是因为推行了社会保险制度，而社会保险制度明确规定了退休年龄，到了年龄却不退休、继续工作的人会没法领取退休金（我国的社保没这种规定，但外国的社会保险制度有），这反倒鼓励了明明还有能力继续工作、自食其力的人选择退休，安坐家中等着收钱，从而妨碍了人们对预期寿命提高的局限条件变化作出适当的反应。（按：这一点也是张翔跟我讨论社会保险制度，我告诉他这个我早在读硕士、还没认识张五常教授之时就已经想到的对社会保险制度是答非所问的批评观点时，他给我补充私人养老其实是可以通过继续参与工作的方式来对预期寿命提高这系统风险作出反应、从而在一定程度上解决这一问题的。）
至于通货膨胀，当然最好是由政府出面来解决——因为通货膨胀是政府搞出来的，要治标就得政府出手。然而，政府解决通货膨胀的方法当然绝对不是搞什么社会保险制度这种答非所问的公共养老，而是要控制货币供应量。这一点也是到后面宏观部分的货币理论时再作讲解——，但个人也并非完全无所作为。例如，把年轻时的收入存在收益浮动、因此可以对抗通胀的资产（如房地产）之上。
甚至即使是那所谓的非系统风险，虽然公共养老能有效解决，但最好还是不要采用这种强制的方式。在古代，道德观念都提倡勤俭节约、孝顺父母，这正是社会用道德说教来解决非系统风险的方式。而私人的慈善行为也会照顾那些老无所养、晚景凄凉之人。虽然这些自发产生的传统道德、慈善行为不像公共养老那样强而有力，但它们也不会像社会保险制度那样带来负面效果。什么负面效果呢？显然，当人们有了社会保险制度，就会变得没那么愿意存钱，父母子女的亲情关系也变得意义不大——这也是需求定律在发挥作用而已。众所周知，西方人不如东方人那样积极地储蓄，家庭观念、尤其是孝道的道德观更是淡薄得多。但不是众所周知的是，长期实施社会保险制度是其中一个罪魁祸首！也就是说，社会保险制度更深远的祸害是败坏道德良俗！事实上，社会福利制度会养懒人，这早就不是什么新闻啦！
别以为这是危言耸听。我的确在现实生活中观察到、感受到，我国才实施没多少年的社保制度已经开始动摇、削弱中国人的家庭观念。我曾听到一个老年亲戚跟我父母聊天时说起这样的事情：有一天，她去社保局办事，听到一个人在那里说：“安仔是最好的，每个月准时存钱进我帐户！”她以为那人的儿子叫“安仔”，便说：“那不是很好吗？你养了这么一个孝顺儿子！”对方却回答她：“你也有安仔的啊？‘安仔’不是我儿子，‘安仔’是‘ X 安公司’（那是社保局在我们那里设立的保险公司的名字，当地人俗称它为‘安仔’）。”然后他们一群老人家就在那里笑谈出最后的结论是“有‘安仔’好过有乖仔”（按：“乖仔”是“好儿子”的粤语说法）。有了社会保险制度，年轻一代心安理得不去照顾父母，在古代这会受到社会舆论的谴责，承受巨大的道德压力，但现在没有了利益维系，就很难再持续下去了。可想而知，再过几代人，中国人难免也会变得像西方人那样各代之间各管各的生活了吧。
本讲课后作业：
作业一：（按：这道作业题其实是属于上一讲的，但因为我想到的时候上一讲已经发布出来，就推到这里再发，以后这讲义出版时会把这个题目提回到前一讲去。）最近奇虎 360 公司旗下的七款应用软件在 App Store 遭遇苹果公司将之下架的处置，原来是有人突然给其中一些软件打好评，另一些则打差评。这件事曝光了国内存在着“刷信用”的行业，不仅是指付钱可以购买别人为你的产品打好评的服务，甚至可以让别人对你的竞争对手的产品打差评。结合上一讲关于信息费用的知识，对此进行分析。
作业二：阿克诺夫认为二手车市场是一个“柠檬市场”，信息不对称造成高质量的二手车不断退出，最终导致该市场萎缩消失。但现实之中二手车市场不仅普遍存在，而且最繁荣兴盛的恰恰是高质量的豪华二手车市场，解释此现象。
作业三：最近，社保基金入市的言论甚嚣尘上，根据本讲学到的关于社会保险制度的知识对此进行分析。
上一讲课后作业讲评：上一讲的作业因为是虚构的情况，所以没有标准答案，只要逻辑上能自圆其说即可。这里我只要提示一点。一些人只考虑到“读心眼镜”的发明会带来信息费用的下降，但没想到它也会带来信息的产权保护的困难增加，也就是含义着交易费用上升。商业秘密的保护不论，就只以企业监管员工这种情况来看，员工上班期间的劳力是出租给了企业，产权在这段时间里是属于企业的，因此员工如果偷懒或想着一些与工作无关的事情，本质上是侵犯了企业的产权。有了“读心眼镜”，企业保护自己的产权的交易费用大幅下降。然而，原则上企业只应用“读心眼镜”来看员工是否想了些与工作无关的事，但那些事具体是什么内容，企业是无权知道的。因为那是私隐！也就是说，那些信息的产权是属于员工的，企业用“读心眼镜”来看员工具体想了什么事情，是越界了，变成是企业侵犯了员工的产权。然而，又要知道员工有没有想与工作无关的事，又要不能知道具体是想了什么与工作无关的事，显然“读心眼镜”无法作出这样的区分。所以，这项技术可不仅仅是降低信息费用那么简单，它本身也会造成另一些交易费用的增加——事实上，任何一种制度都难免有这两面性！至于政府会利用这种技术来实现《1984》的小说里描写的“老大哥”控制思想，主人公于是训练出一种思想只持续一秒钟的能力，让监测思想的机器像不够灵敏的水表无法量度出少量的水流出的情况那样——于是以前有人把水笼头开得很小很小，让水很少很少地长时间流出来“偷水”，可现在的供水公司换了极为灵敏的水表，再少量的水都能量度到。由此推想，控制思想的机器迟早也会改进到只持续一秒钟的思想也能监测到——的可怕后果，更是不言而喻了。
评论选登：
festborelien2012-02-29 15:26:05
作业: 如果“读心眼镜”是一部分人私有，那这部分人会因讯息费用大减而发大财。电影《我知女人心》里的刘德华不就是能听到女人心声，而获得了各种女人的芳心。我有“读心眼镜”，不就成刘德华了嘛，得意一下，嘿嘿嘿。
如果“读心眼镜”像手机这样普及，那么讯息费用被消灭，人类社会很可能回到原始的动物阶段。在动物世界里，动物只要明白生物链就行了，基本忽略微乎其微的讯息费用。
不过这位工科朋友应该是开玩笑，如果当真，那就不科学了。人的“意向”就算被见到了，又能说明什么呢？人人有偷懒的想法，可不一定会付诸行动。我们看汤姆·克鲁斯主演的影片《少数派报告》，在Minority Report世界里，政府凭犯罪“意向”就定人罪，那还成啥世界？
缺德2012-02-29 18:20:40
世界将会变成一个没有创新，没有科技进步的世界。
yigangli782012-03-01 00:26:54
最大的可能是人人都去买一套反读心的装备，世界还跟原来一样，只是交易费用无端又增加一块。
本来我还在想如果老板加我钱，我可不可以同意他用那个东西在工作时间监视我。但是一想不可能，他能随便读我心了，我怎么知道他只是检查我工作卖力不卖力，除非我同时也用这个眼睛去盯着他，那估计他也不愿意。
新浪网友2012-03-01 09:03:40
这期题目，绝了。
先说我自己的行为——自杀。我实在不愿意自己心中所想得事情被戴有眼睛的人看透，真有这玩意儿，我就只有这条路可走了。（这算玩笑了吧）
对，出于保护我的权利，ideas和secrets也是一种非货币财产，我还可以尽力去想些别的东西掩盖真实想法。但当全社会都这样做的时候，无疑是增大了全社会的交易费用的，不管有没有理，大家都开始互相猜忌，互相怀疑——反监管也是要精力（成本）的。
总的来说，这个想法的出发点不错，是想通过一种仪器来降低信息费用，但是知道真相所降低的交易费用难以弥补增加的交易费用（对私产的侵犯），是得不偿失之举。
俗话说得好：知道得太多了对你没好处。“知道”这个行为要付出的代价比因“知道”而得到的要多得多。
liliang_20082012-03-01 10:10:14
哈哈，有了这种眼镜，他一定不会告诉别人，一定是留着自己用。世界上只有他可以读懂每个人的人心，那他就是神了。。。。
博主回复：2012-03-01 10:14:07
这个神可能很不快乐。因为用这个眼镜他可能发现自己妻子偶尔会精神出轨，自己以往最信任的朋友难免也有将自身利益置于他的利益之上……人无完人，都被你看透了，这个神永远不会再相信人。
——本博客管理员
新浪网友2012-03-01 12:25:20
“读心眼镜”一旦普及，任何人的思想都会被其它人看出来，即人们头脑中的信息是完全公开的，撒谎便没有了意义，因此诚实的社会会出现。但是，由于思想成为公用品，出于自私的原因，大部分人会不再思考，而是搭便车，等着别人想办法，因此人的智力会退化，另一方面，聪明人为了不让其他人看到他的思想，也会爬到树上躲藏，总而言之，人又重新变成猿猴上树啦。
新浪网友2012-03-01 13:09:07
在婚姻上，离婚率大增，，生活上，矛盾大增。经济上，信息费用大降，利润大降。人与人之间没有信用，社会倒退。正所谓。水至清则无鱼。
新浪网友2012-03-01 16:56:43
任何读心术的发明，大幅度的降低了因信息不对称带来的信息费用。然而，不管是偷懒的意图还是天才的构思，只要信息不对称能带来利益，就是私产，这也意味着保护私产的交易费用急升。
自私的天性将驱使人人都希望探知他人隐私同时保护自己隐私，来获取利益。无须读心术，现实中的窃听器便可以达到以上功效。可如果大家都试图窃听他人，并力阻别人窃听自己，交易费用可以上升到恐怖的程度，从而使得任何多知的利益都得不偿失。个人虽然可以一时候得逞而无害，可只要被他人炮制一次，便可以身败名裂，自私的人性必将接受限制甚至禁止窃听这一选择。
历史的教训并未远去。最接近读心术这部恐怖大片的场景应该就发生在苏联和华夏，其时，以行大公之名图谋私利，揭发叛徒异类蔓延，互建私档互打小报告，最终泛滥到亲朋好友，骨肉家人。为私产出卖他人，出卖他人者又被他人出卖，最终濒临私产崩溃，生灵涂炭。
读心眼镜，一个冷颤！
朱萸2012-03-02 09:56:12
太恐怖了。
最可怜的应该是小孩， 所有的想象力都可能被自以为是的大人扼杀。 最后一个个变得如瓜似菜或者精神失常。
